Photo by Tyler Franta on Unsplash
Какво представляват взаимните фондове?
Взаимните фондове, известни още като колективни инвестиционни схеми (КИС), представляват форма на съвместно инвестиране, където средствата на множество инвеститори се събират и влагат в различни ценни книжа. Сумата от ценните книжа, които притежава взаимният фонд, се нарича портфейл.
Взаимните фондове се създават с определена инвестиционна стратегия, която може да включва акции на големи или малки компании, правителствени или корпоративни облигации, акции и облигации, акции в определен сектор или страни, инструменти на паричния пазар и други. Всеки фонд има свой рисков профил, който зависи от стратегията за инвестиране и разпределението на ниско- и високорискови ценни книжа. Фондовете са класифицирани като нискорискови, балансирани или високорискови.
Съгласно българското законодателство, взаимните фондове трябва да инвестират само в ликвидни финансови инструменти и съответстват на строги изисквания за ликвидност на портфейлите си. В България те не могат да инвестират в движими и недвижими имоти или ценни книжа.
При инвестирането във взаимен фонд се закупува дял или брой дялове от фонда. Цените на дяловете се определят от правилата на фонда и се публикуват на уебсайта на управляващото дружество и на сайта на Българската асоциация на управляващите дружества.
Взаимните фондове се управляват от лицензирани управляващи дружества под надзора на Комисията за финансов надзор. Управляващите дружества трябва да получат одобрение от КФН за своята политика, инвестиционна стратегия и финансови условия. Портфейлите на фондовете се управляват от висококвалифицирани мениджъри с лиценз за инвестиционни консултанти от КФН. Те извършват специализирани пазарни анализи, определят най-подходящите инвестиции и следят развитието на портфейлите.
При нарастване на стойността на ценните книжа в портфейла на фонда, стойността на дяловете също се увеличава. Когато инвеститор продаде дяловете си в такъв момент, той реализира печалба. Доходността на дяла се изчислява от управляващите дружества и се публикува на техните уебсайтове. Въпреки това, трябва да се има предвид, че печалбата от взаимния фонд не е гарантирана, тъй като стойността на ценните книжа в портфейла може да се понижава.
Взаимните фондове са подходящи за хора, които искат да постигнат по-висока доходност от традиционните спестовни форми, които желаят да инвестират във финансови пазари на дългосрочна база и които нямат време и експертни познания да управляват самостоятелно свой инвестиционен портфейл.
Инвестирането във взаимни фондове предоставя няколко предимства.
Първо, имате професионално управление от страна на управляващите дружества, които извършват специализирани анализи и определят най-подходящите инвестиции.
Второ, фондовете осигуряват диверсификация на инвестициите, тъй като разпределят средствата си в различни компании и индустрии. Това помага да се намали риска от значително понижение на цените на един от ценните книжа.
Накрая, инвестирането във взаимни фондове осигурява лесен достъп до глобалните финансови пазари, като предлага разнообразие от инструменти за инвестиции при ниски разходи.
Взаимните фондове, известни още като колективни инвестиционни схеми (КИС), представляват форма на съвместно инвестиране, където средствата на множество инвеститори се събират и влагат в различни ценни книжа. Сумата от ценните книжа, които притежава взаимният фонд, се нарича портфейл.
Взаимните фондове се създават с определена инвестиционна стратегия, която може да включва акции на големи или малки компании, правителствени или корпоративни облигации, акции и облигации, акции в определен сектор или страни, инструменти на паричния пазар и други. Всеки фонд има свой рисков профил, който зависи от стратегията за инвестиране и разпределението на ниско- и високорискови ценни книжа. Фондовете са класифицирани като нискорискови, балансирани или високорискови.
Съгласно българското законодателство, взаимните фондове трябва да инвестират само в ликвидни финансови инструменти и съответстват на строги изисквания за ликвидност на портфейлите си. В България те не могат да инвестират в движими и недвижими имоти или ценни книжа.
При инвестирането във взаимен фонд се закупува дял или брой дялове от фонда. Цените на дяловете се определят от правилата на фонда и се публикуват на уебсайта на управляващото дружество и на сайта на Българската асоциация на управляващите дружества.
Взаимните фондове се управляват от лицензирани управляващи дружества под надзора на Комисията за финансов надзор. Управляващите дружества трябва да получат одобрение от КФН за своята политика, инвестиционна стратегия и финансови условия. Портфейлите на фондовете се управляват от висококвалифицирани мениджъри с лиценз за инвестиционни консултанти от КФН. Те извършват специализирани пазарни анализи, определят най-подходящите инвестиции и следят развитието на портфейлите.
При нарастване на стойността на ценните книжа в портфейла на фонда, стойността на дяловете също се увеличава. Когато инвеститор продаде дяловете си в такъв момент, той реализира печалба. Доходността на дяла се изчислява от управляващите дружества и се публикува на техните уебсайтове. Въпреки това, трябва да се има предвид, че печалбата от взаимния фонд не е гарантирана, тъй като стойността на ценните книжа в портфейла може да се понижава.
Взаимните фондове са подходящи за хора, които искат да постигнат по-висока доходност от традиционните спестовни форми, които желаят да инвестират във финансови пазари на дългосрочна база и които нямат време и експертни познания да управляват самостоятелно свой инвестиционен портфейл.
Инвестирането във взаимни фондове предоставя няколко предимства.
Първо, имате професионално управление от страна на управляващите дружества, които извършват специализирани анализи и определят най-подходящите инвестиции.
Второ, фондовете осигуряват диверсификация на инвестициите, тъй като разпределят средствата си в различни компании и индустрии. Това помага да се намали риска от значително понижение на цените на един от ценните книжа.
Накрая, инвестирането във взаимни фондове осигурява лесен достъп до глобалните финансови пазари, като предлага разнообразие от инструменти за инвестиции при ниски разходи.